關(guān)于提示國債期貨交割相關(guān)事項的通知
關(guān)于提示國債期貨交割相關(guān)事項的通知
各會(huì )員單位：
現就2022年12月份5年期國債期貨、10年期國債期貨、2年期國債期貨交割相關(guān)事項提示如下：
一、5年期國債期貨、10年期國債期貨、2年期國債期貨合約最后交易日為合約到期月份的第二個(gè)星期五，最后交易日為國家法定節假日或者因異常情況等原因未交易的，以下一交易日為最后交易日。TF2212、T2212、TS2212合約的最后交易日為2022年12月9日。
二、國債期貨實(shí)行持倉限額制度，自交割月份之前的一個(gè)交易日起，客戶(hù)TF2212、T2212、TS2212合約持倉限額分別為600手、1200手、600手；非期貨公司會(huì )員TF2212、T2212、TS2212合約持倉限額分別為1200手、2400手、1200手。超出持倉限額標準的，交易所按照《中國金融期貨交易所風(fēng)險控制管理辦法》的相關(guān)規定，對超倉頭寸予以強行平倉。因強行平倉產(chǎn)生的虧損由直接責任人承擔，盈利依規予以罰沒(méi)。
三、參與交割的非期貨公司會(huì )員應當事先向交易所申報國債托管賬戶(hù)。參與交割的客戶(hù)應當事先通過(guò)會(huì )員向交易所申報國債托管賬戶(hù)。會(huì )員、客戶(hù)應當確保所申報的國債托管賬戶(hù)真實(shí)、有效。同一客戶(hù)在不同會(huì )員處開(kāi)戶(hù)的，應當分別申報國債托管賬戶(hù)。
非期貨公司會(huì )員、客戶(hù)按照交易編碼申報國債托管賬戶(hù)，申報中央結算開(kāi)立的國債托管賬戶(hù)的，只能申報一個(gè)國債托管賬戶(hù)；申報中國結算開(kāi)立的國債托管賬戶(hù)的，應當同時(shí)申報在中國結算上海分公司和中國結算深圳分公司開(kāi)立的國債托管賬戶(hù)，且只能分別申報一個(gè)國債托管賬戶(hù)。
四、自交割月份之前的二個(gè)交易日起至最后交易日之前一個(gè)交易日，每日收市后，同一交易編碼的交割月份合約雙向持倉對沖平倉，平倉價(jià)格為該合約前一交易日的結算價(jià)。對沖平倉結果不計入當日結算價(jià)的計算。
五、自交割月份之前的一個(gè)交易日起，交易所按照《中國金融期貨交易所風(fēng)險控制管理辦法》的相關(guān)規定，對未通過(guò)國債托管賬戶(hù)審核的非期貨公司會(huì )員、客戶(hù)的交割月份合約持倉予以強行平倉，即如果非期貨公司會(huì )員、客戶(hù)在11月29日結算時(shí)，在交易所沒(méi)有審核通過(guò)的國債托管賬戶(hù)，同時(shí)又持有TF2212、T2212、TS2212合約持倉，將會(huì )在11月30日被強行平倉。因強行平倉產(chǎn)生的虧損由直接責任人承擔，盈利依規予以罰沒(méi)。
六、合約進(jìn)入交割月份后至最后交易日之前，由賣(mài)方在當日15:15前主動(dòng)提出交割申報，交易所按照“申報意向優(yōu)先，持倉日最久優(yōu)先，相同持倉日按比例分配”的原則確定進(jìn)入交割的買(mǎi)方持倉。當日未進(jìn)行交割申報但被交易所確定進(jìn)入交割的買(mǎi)方持倉，交易所根據賣(mài)方交券的國債托管賬戶(hù)，按照同國債托管機構優(yōu)先原則在該買(mǎi)方事先申報的國債托管賬戶(hù)中指定收券賬戶(hù)。
七、最后交易日收市后，同一客戶(hù)號的雙向持倉對沖平倉，平倉價(jià)格為該合約前一交易日的結算價(jià)，同一客戶(hù)號的凈持倉進(jìn)入交割。對沖平倉結果不計入交割結算價(jià)的計算。
八、最后交易日進(jìn)入交割的，會(huì )員應當在最后交易日15:15前向交易所申報買(mǎi)方收券的國債托管賬戶(hù)和賣(mài)方的可交割國債名稱(chēng)、數量以及交券的國債托管賬戶(hù)等信息。買(mǎi)方以在中國結算開(kāi)立的賬戶(hù)收券的，應當同時(shí)提供在中國結算上海分公司和中國結算深圳分公司開(kāi)立的賬戶(hù)。
最后交易日進(jìn)入交割的，會(huì )員未在規定時(shí)間內申報買(mǎi)方交割信息的，交易所根據賣(mài)方交券的國債托管賬戶(hù)，按照同國債托管機構優(yōu)先原則在該買(mǎi)方事先申報的國債托管賬戶(hù)中指定收券賬戶(hù)。會(huì )員未在規定時(shí)間內申報賣(mài)方交割信息的，視為賣(mài)方未能在規定期限內如數交付可交割國債。
九、買(mǎi)方、賣(mài)方持倉進(jìn)入交割的當日，交易所于結算后通過(guò)參與人服務(wù)平臺將配對結果和應當繳納的交割貨款通知相關(guān)會(huì )員。請會(huì )員單位重點(diǎn)關(guān)注配對結果中的交割模式，并做好后續交割日的相關(guān)業(yè)務(wù)操作。交割模式分為一般模式和券款對付模式（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“DVP模式”），進(jìn)行DVP模式交割的，應當滿(mǎn)足以下條件：
（1）配對雙方均以中央結算開(kāi)立的國債托管賬戶(hù)參與交割；
（2）配對雙方參與交割的國債托管賬戶(hù)不為同一賬戶(hù)；
（3）交易所規定的其他條件。
十、在第二交割日10:00之前，結算會(huì )員可通過(guò)參與人服務(wù)平臺向交易所申報差額補償。以一般模式進(jìn)行交割的，結算會(huì )員可為買(mǎi)方申報差額補償；以DVP模式進(jìn)行交割的，結算會(huì )員可為賣(mài)方和買(mǎi)方申報差額補償。
為防范交割風(fēng)險，避免不必要的糾紛，請各期貨公司會(huì )員單位向每位未通過(guò)國債賬戶(hù)審核但有交割月持倉的客戶(hù)發(fā)布《國債期貨合約交割風(fēng)險提示通知》，確保其充分理解強行平倉的相關(guān)規則，并請客戶(hù)在《國債期貨合約交割風(fēng)險提示確認回執》上蓋章/簽字后交給會(huì )員。以上工作應在11月29日收盤(pán)前完成，交易所將對期貨公司會(huì )員的執行情況進(jìn)行檢查。
請各會(huì )員單位加強風(fēng)險控制，做好相關(guān)風(fēng)險提示與風(fēng)險管理工作，確保市場(chǎng)平穩運行。
特此通知。
中國金融期貨交易所
2022年11月18日
